Δεν πληρώνουν την «Αριάδνη» οι… μνηστήρες

Δύο δεσμευτικές προσφορές δέχθηκε η PQH, ο ειδικός εκκαθαριστής για το project Αριάδνη, των 5,2 δισ. ευρώ.

Η μία προσφορά από την κοινοπραξία Bain – Fortress – doValue σε συνεργασία με την Davidson Kempner – Cepal, η άλλη από το αμερικανικό επενδυτικό κεφάλαιο Ellington, που έχει σχέση συνεργασίας με την Intrum (η οποία αποκλείστηκε στην πρώτη φάση της διαδικασίας).

Και ενώ η αγορά περιμένει να πληροφορηθεί το ύψος στο οποίο κινήθηκαν οι δεσμευτικές προσφορές, καλά πληροφορημένες πηγές αναφέρουν στο mononews.gr ότι ενδεχομένως να είναι χαμηλότερες από το minimum των 730 εκατ. ευρώ…

«Το μάκρο περιβάλλον είναι χειρότερο, ο διαγωνισμός ξεκίνησε πριν από τον πόλεμο, οι συνθήκες έχουν διαφοροποιηθεί και όλα αυτά έχουν ληφθεί υπόψη», λέει πηγή με γνώση της διαδικασίας στο mononews.gr και συμπληρώνει με έμφαση: Αν παγώσουν τώρα την πώληση και βγάλουν ξανά το project σε ένα εξάμηνο δεν θα πιάσουν ούτε 600 εκατ ευρώ…».

Σε κάθε περίπτωση το ύψος των δεσμευτικών προσφορών για το «Αριάδνη» είναι το κρίσιμο crash test για το που θα κινηθούν οι τιμές για τα πακέτα δανείων που έχουν βγάλει προς πώληση, καθώς οι συνθήκες έχουν αλλάξει στο δυσμενέστερο.

Σύμφωνα με πληροφορίες το Ellington σε περίπτωση που προκριθεί θα έχει «σύμμαχο» την Intrum σε κάθε επίπεδο τόσο για δανεισμό, κεφαλαιακή ενίσχυση αλλά και διαχείριση αυτών των δανείων.

Όπως είναι γνωστό η τιμή βάσης της PQH, για την πώληση του πακέτου των 5,2 δις ευρώ «κόκκινων» δανείων, είναι τα 730 εκατ ευρώ. Το ελάχιστο τίμημα όμως είχε καθοριστεί πριν έρθει η τελευταία γεωπολιτική κρίση και η αναταραχή στις αγορές.

Το project «Αριάδνη» είναι το μεγαλύτερο χαρτοφυλάκιο κόκκινων δανείων που έχει βγει προς πώληση στην ελληνική αγορά.

Η λογιστική αξία του χαρτοφυλακίου διαμορφώνεται στα 5,2 δισ. ευρώ, αλλά σε όρους συνολικής ονομαστικής απαίτησης, δηλαδή μαζί με τους εξωλογιστικούς τόκους, η αξία του φτάνει στα 13,9 δισ. ευρώ.

Τα δάνεια του «Αριάδνη» έχουν εξασφαλίσεις σε ακίνητα, η αξία των οποίων ανέρχεται σε 7,4 δισ. ευρώ και συγκεκριμένα: στα 3,7 δισ. ευρώ υπολογίζεται η αξία των οικιστικών ακινήτων, στα 2,3 δισ. ευρώ ανέρχεται η αξία των εμπορικών ακινήτων, ενώ στο 1,4 δισ. ευρώ εκτιμάται η αξία των οικοπέδων. Συνολικά υπάρχουν εξασφαλίσεις σε 83.000 ακίνητα, με τις 44.000 να είναι οικιστικά ακίνητα, σχεδόν 10.000 είναι εμπορικά και τα υπόλοιπα οικόπεδα, αγροτεμάχια κ.α.

Όπως είναι γνωστό το πωλητήριο αφορά 97.000 δάνεια, με εμπράγματες εξασφαλίσεις (αφορούν 72.000 δανειακές συμβάσεις) που έχουν χορηγηθεί σε 53.000 δανειολήπτες.

Πιο αναλυτικά τώρα από τα 5,2 δισ. ευρώ της λογιστικής αξίας των δανείων, τα 2,1 δισ. ευρώ είναι οφειλές από μεγάλες επιχειρήσεις, το 1,2 δισ. ευρώ είναι οφειλές από μικρομεσαίες και μικρές επιχειρήσεις, το 1,5 δισ. ευρώ είναι οφειλές από στεγαστικά δάνεια και τα υπόλοιπα οφειλές από καταναλωτικά δάνεια.