Η Bally’s βρίσκεται σε αδιέξοδο με τους δανειστές της, σε μια διαμάχη που μπορεί να έχει συνέπειες για τον διαχειριστή καζίνο και για τα υποχρηματοδοτούμενα συνταξιοδοτικά ταμεία του Σικάγο.

Μια ομάδα δανειστών έχει συγκροτήσει συμφωνία συνεργασίας για να εμποδίσει την τελευταία προσπάθεια της Bally’s την Τρίτη να τροποποιήσει μέρος του περίπου $1,9 δισεκατομμυρίου ομολογιακού δανείου της, σύμφωνα με πηγές με γνώση της υπόθεσης.

1

Η Bally’s δεν κατάφερε να εξασφαλίσει την υποστήριξή τους μέχρι την προθεσμία της προηγούμενης εβδομάδας, καθώς οι επενδυτές ανησυχούσαν για την αξία των εξασφαλίσεών τους και για τις μελλοντικές αποπληρωμές.

Στο επίκεντρο του αδιεξόδου βρίσκεται το ακόμα μη-κατασκευασμένο καζίνο-θέρετρο της Bally’s στο Σικάγο, το οποίο η πόλη υπολογίζει ότι θα παρέχει έσοδα για την υποστήριξη των συνταξιοδοτικών της ταμείων. Η Bally’s προτείνει να χρησιμοποιηθεί το έργο ως εξασφάλιση για τους δανειστές, αλλά ζητά επίσης την έγκρισή τους για να πουλήσει την περιουσία της στο Rhode Island, το Twin River Lincoln Casino Resort, έναντι $735 εκατομμυρίων και να την μισθώσει πίσω.

Η εξέγερση μεταξύ των επενδυτών του ομολογιακού δανείου αποτελεί κρίσιμο εμπόδιο στις προσπάθειες της Bally’s να παρατείνει τη λήξη τουλάχιστον $600 εκατομμυρίων του υπάρχοντος δανείου της κατά δύο χρόνια, μέχρι το 2030. Οι δανειστές της πιστωτικής γραμμής έχουν ήδη συμφωνήσει στην τροποποίηση, σύμφωνα με ανακοίνωση της εταιρείας.

Η Bally’s ανέφερε ότι θα αυξήσει το επιτόκιο του δανείου και προσφέρει να χρησιμοποιήσει $500 εκατομμύρια από την πώληση του Twin River για τη μείωση του ανώτερου εξασφαλισμένου χρέους, συμπεριλαμβανομένων του ομολογιακού δανείου και της πιστωτικής γραμμής. Αυτό θα μειώσει τα εκκρεμή ομολογιακά δάνεια και τις πρώτης εξασφάλισης ομολογίες στα περίπου $1,94 δισεκατομμύρια.

Ωστόσο, οι δανειστές ζητούν περισσότερες πληροφορίες για το πώς η Bally’s σχεδιάζει να αποπληρώσει τις υποχρεώσεις της και να χρησιμοποιήσει τα μετρητά. Επιπλέον, η Bally’s προχώρησε πρόσφατα σε αποπληρωμή χρέους προς την Apollo Global Management, γεγονός που ενίσχυσε τις ανησυχίες των πιστωτών.

Το υπάρχον ομολογιακό δάνειο της Bally’s διαπραγματευόταν περίπου στα 90 σεντ ανά δολάριο την Τρίτη, από 95 σεντ την Παρασκευή, σύμφωνα με στοιχεία του Bloomberg.

Πρόσφατα, η Bally’s ολοκλήρωσε την πώληση της διαδικτυακής της δραστηριότητας στην Intralot, διατηρώντας πλέον ποσοστό 58% στην εταιρεία μετά τη συμφωνία.

Σε τηλεδιάσκεψη την προηγούμενη εβδομάδα με την Akin Gump, οι δανειστές εξέφρασαν ανησυχίες για την υποβάθμιση της αξίας των ακινήτων που στηρίζουν το χρέος τους και συζήτησαν για την ανάγκη περισσότερων εξασφαλίσεων που συνδέονται με τη νέα οντότητα Intralot.

Την Τρίτη, η Bally’s υπέβαλε τελική προσφορά για ένα από τα τρία προτεινόμενα καζίνο στην περιοχή της Νέας Υόρκης, ύψους $4 δισεκατομμυρίων, στο οικόπεδο ενός γηπέδου γκολφ στο Μπρονξ που ανήκε προηγουμένως στον Πρόεδρο Donald Trump.

«Μετά το κλείσιμο της μετασχηματιστικής μας συμφωνίας Bally Intralot, διαθέτουμε ένα φανταστικό ισολογισμό με περισσότερα από $1 δισεκατομμύριο σε μετρητά και διαθέσιμες πιστωτικές γραμμές για να δεσμευτούμε στο έργο», ανέφερε η εταιρεία σε ανακοίνωση για την προσφορά της στη Νέα Υόρκη.

Η Bally’s κέρδισε τη μοναδική άδεια καζίνο της πόλης του Σικάγο το 2022 και ανακοίνωσε πέρυσι ότι η Gaming & Leisure Properties Inc. θα χρηματοδοτήσει τα δύο τρίτα του κόστους των $1,8 δισεκατομμυρίων για το έργο.

Διαβάστε επίσης

Intralot: Στο 57,888% παραμένει το έμμεσο ποσοστό του Soohyung Kim

Castor Maritime (Πέτρος Παναγιωτίδης): Πήρε δάνειο 50 εκατ. δολαρίων για εξαγορά προνομιούχων μετοχών

Noval Property: Νέος Διευθύνων Σύμβουλος ο Γεώργιος Κουτσοποδιώτης