Η Alphabet, μητρική εταιρεία της Google, προχωρά στη μεγαλύτερη έκδοση ομολόγων σε ευρώ στην ιστορία της, συγκεντρώνοντας ισχυρή ζήτηση για άντληση τουλάχιστον 9 δισ. ευρώ (10,5 δισ. δολαρίων), με στόχο τη χρηματοδότηση των φιλόδοξων επενδύσεών της στην τεχνητή νοημοσύνη.

Σύμφωνα με πηγή με γνώση της συναλλαγής που επικαλείται το Bloomberg, η έκδοση έχει ήδη προσελκύσει προσφορές άνω των 25,2 δισ. ευρώ, γεγονός που υποδηλώνει έντονο επενδυτικό ενδιαφέρον. Η συναλλαγή περιλαμβάνει έξι επιμέρους σειρές ομολόγων και αποτελεί τη μεγαλύτερη της εταιρείας σε νόμισμα ευρώ.

1

Η κίνηση έρχεται λίγους μήνες μετά από αντίστοιχη έκδοση σε δολάρια, στερλίνες και ελβετικά φράγκα ύψους σχεδόν 32 δισ. δολαρίων, επιβεβαιώνοντας την αυξημένη στροφή της εταιρείας στις αγορές χρέους για τη χρηματοδότηση επενδύσεων μεγάλης κλίμακας.

Η Alphabet έχει ανακοινώσει ότι σχεδιάζει κεφαλαιουχικές δαπάνες έως και 190 δισ. δολάρια φέτος, καθώς επενδύει μαζικά σε υποδομές δεδομένων και κέντρα επεξεργασίας που είναι κρίσιμα για την ανάπτυξη συστημάτων τεχνητής νοημοσύνης.

Τα έσοδα από την έκδοση ομολόγων θα χρησιμοποιηθούν για γενικούς εταιρικούς σκοπούς, συμπεριλαμβανομένης πιθανής αποπληρωμής υφιστάμενου χρέους.

Παράλληλα, η εταιρεία σχεδιάζει και έκδοση ομολόγων σε καναδικό δολάριο, σύμφωνα με αξιολόγηση της S&P Global Ratings, η οποία αποδίδει στην έκδοση πιστοληπτική διαβάθμιση AA+.

Η Alphabet, μαζί με άλλους μεγάλους τεχνολογικούς ομίλους, όπως οι Meta, Microsoft και Amazon, προχωρά σε ιστορικά υψηλές επενδύσεις σε υποδομές AI, με τις συνολικές δαπάνες να εκτιμώνται έως και 725 δισ. δολάρια ετησίως.

Η αυξανόμενη παρουσία των λεγόμενων «hyperscalers» στις αγορές ομολόγων αναμένεται να ενισχυθεί περαιτέρω, καθώς οι εταιρείες αυτές αποκτούν ολοένα μεγαλύτερο ρόλο στη χρηματοπιστωτική αγορά, αντίστοιχο με αυτόν που ήδη έχουν στις αγορές μετοχών.

Η προηγούμενη έκδοση της Alphabet τον Φεβρουάριο είχε συγκεντρώσει ρεκόρ ζήτησης, φτάνοντας τα 103 δισ. δολάρια σε προσφορές, ενώ η εταιρεία έχει ήδη προχωρήσει σε εκδόσεις και σε άλλες νομισματικές αγορές, συμπεριλαμβανομένων σπάνιων μακροπρόθεσμων τίτλων.

Ωστόσο, η έντονη προσφορά ομολόγων από τον κλάδο της τεχνολογίας έχει αρχίσει να δημιουργεί σημάδια κόπωσης σε μέρος των επενδυτών, οι οποίοι απαιτούν υψηλότερα περιθώρια απόδοσης για να απορροφήσουν το αυξημένο χρέος.

Η τρέχουσα έκδοση της Alphabet φέρει μέσο premium περίπου 40 μονάδων βάσης σε σχέση με υπάρχοντα ομόλογα της εταιρείας, ένδειξη της προσαρμογής των αγορών στο νέο περιβάλλον αυξημένης προσφοράς.

Η έκδοση αναμένεται να ολοκληρωθεί εντός της ημέρας και οργανώνεται από μεγάλες διεθνείς τράπεζες.

 

Διαβάστε επίσης 

Pfizer: Υπεραπόδοση στο τρίμηνο παρά τη πτώση στα προϊόντα Covid – Στα $14,5 δισ. τα έσοδα

Vodafone: Εξαγοράζει το μερίδιο της CK Hutchison στη VodafoneThree έναντι 4,3 δισ. λίρες

FT: Οι αεροπορικές «κόβουν» 2 εκατ. θέσεις από τις πτήσεις του Μαΐου λόγω της έλλειψης καυσίμων