Ideal Holdings: Προ των πυλών νέο deal από τον Λάμπρο Παπακωνσταντίνου

Την ώρα που η αγορά στρέφει την προσοχή της στη δημόσια προσφορά των Attica Πολυκαταστήματα, που ξεκινά αύριο 24 Ιουνίου ενόψει της εισαγωγής της εταιρείας στο Euronext Athens, η Ideal Holdings προετοιμάζει ήδη την επόμενη κίνησή της.

Ο Λάμπρος Παπακωνσταντίνου έδωσε το στίγμα των επόμενων κινήσεων του ομίλου, τοποθετώντας χρονικά ένα νέο deal μετά το καλοκαίρι και συγκεκριμένα έως τον Σεπτέμβριο.

Στο περιθώριο της παρουσίασης των Attica Πολυκαταστήματα, ο επικεφαλής της Ideal Holdings απέφυγε να αποκαλύψει περισσότερες λεπτομέρειες για τα επόμενα βήματα του ομίλου, ωστόσο τοποθέτησε χρονικά την επόμενη κίνηση το φθινόπωρο. «Μέχρι τον Σεπτέμβριο δώστε μας λίγο χρόνο», ανέφερε χαρακτηριστικά, αφήνοντας να εννοηθεί ότι η εταιρεία βρίσκεται σε αναζήτηση νέου επενδυτικού στόχου. Περιορίστηκε δε να πει ότι ο όμιλος θα βρει κάτι να αποκτήσει, χωρίς ωστόσο να αποκαλύψει τον κλάδο ή το μέγεθος της επένδυσης. Ενώ απέκλεισε το ενδεχόμενο νέας εισαγωγής εταιρείας στο Χρηματιστήριο στο άμεσο μέλλον, διευκρινίζοντας ότι «δεν είναι τώρα κάτι στα σκαριά».

Απαντώντας δε σε σχετικό ερώτημα για το αν οι αποτιμήσεις έχουν μειωθεί και τα private equities αγοράζουν φθηνότερα είπε ότι  η Ελλάδα είναι μια πολύ ειδική και ρηχή αγορά. Δεν μπορείς να εφαρμόζεις τους ίδιους κανόνες που ισχύουν σε μεγαλύτερες ευρωπαϊκές αγορές», ανέφερε, επισημαίνοντας ότι οι συναλλαγές εξαρτώνται συχνά από τη σύμπτωση αγοραστή και πωλητή και όχι από μια ευρεία και βαθιά αγορά. εδώ είναι μια αγορά ειδική. «Εδώ πρέπει να βρεις δύο που θέλουν να κάνουν τη συναλλαγή, αλλιώς δεν υπάρχει. Δεν είναι αγορά -ζήτηση. Δεν είναι τεράστια αγορά. Δεν είναι liquid αγορά, όπως είναι σε όλη την Ευρώπη.  Εδώ άμα εσύ και εγώ θέλουμε θα βρούμε συναλλαγή. Δεν θέλουμε, δεν θα βρούμε συναλλαγή».

«Θα παραμείνουμε για πολύ καιρό μέτοχοι στα Attica»

Την ίδια ώρα ο κ. Παπακωνσταντίνου επανέλαβε τη δέσμευση της Ideal Holdings να παραμείνει επί μακρόν στα Attica Πολυκαταστήματα ως βασικός μέτοχος. «Υπάρχει η δέσμευση των 180 ημερών ωστόσο το lock up είναι απολύτως τυπικό γιατί δεν πρόκειται να πουλήσουμε μετοχές για πολύ πολύ μεγαλύτερο διάστημα» όπως ανέφερε.

Ο επικεφαλής της Attica αναφέρθηκε και στη μερισματική πολιτική του ομίλου, υπογραμμίζοντας ότι οι βασικοί μέτοχοι έχουν επωφεληθεί διαχρονικά από τις διανομές κερδών των Attica Πολυκαταστημάτων και επιθυμούν τη συνέχισή τους και μετά την εισαγωγή στο Χρηματιστήριο. Όπως είπε, με βάση το επενδυτικό πλάνο της επόμενης τριετίας, η εταιρεία εκτιμά ότι μπορεί να διατηρήσει υψηλές αποδόσεις προς τους μετόχους. Συγκεκριμένα, υπό την προϋπόθεση ότι η κερδοφορία των επόμενων τριών ετών θα κινηθεί στα επίπεδα του 2025 ή έως 5% χαμηλότερα, η διοίκηση θεωρεί εφικτή τη διανομή μερίσματος που θα αντιστοιχεί στο 60% των καθαρών κερδών μετά φόρων.

Με βάση τις προβλέψεις, η πολιτική αυτή αντιστοιχεί σε ετήσιες διανομές που υπερβαίνουν τα 12 εκατ. ευρώ.

Τετραπλάσια η ζήτηση για τις μετοχές από εργαζόμενους και στελέχη

Για το placement είπε επίσης ότι από τις περίπου 18 εκατ. μετοχές που διατίθενται, οι 900.000 προορίζονται για εργαζόμενους και μακροχρόνιους συνεργάτες – προμηθευτές της εταιρείας. Μάλιστα, αποκάλυψε ότι η ζήτηση από τις δύο αυτές κατηγορίες ξεπέρασε κατά περισσότερο από τέσσερις φορές τις διαθέσιμες μετοχές, κάνοντας λόγο για ισχυρή ψήφο εμπιστοσύνης προς την εταιρεία. «Ειμαι συγκινημένος από την ανταπόκριση που υπήρχε όταν μάλιστα η τιμή διάθεσης δεν έχει discount» είπε σημειώνοντας ότι πρόκειται για ανθρώπους που γνωρίζουν την εταιρεία από μέσα και επέλεξαν να επενδύσουν σε αυτήν με τους ίδιους όρους που θα ισχύσουν και για το ευρύ επενδυτικό κοινό.

Οι υπόλοιπες περίπου 17 εκατ. μετοχές θα διατεθούν στο επενδυτικό κοινό, με ανώτατη τιμή διάθεσης τα 3,20 ευρώ ανά μετοχή.

Παράλληλα, η εταιρεία επιφυλάσσει προνομιακή μεταχείριση στους υφιστάμενους μετόχους της Ideal Holdings. Όπως δικαίωμα προτεραιότητας στη δημόσια εγγραφή θα έχουν όσοι είναι μέτοχοι της Ideal Holdings κατά την ημερομηνία καταγραφής (record date) της 23ης Ιουνίου. «Θέλουμε να τιμήσουμε τους επενδυτές που μας τίμησαν», σημείωσε χαρακτηριστικά.

Ο επικεφαλής της Ideal Holdings αναφέρθηκε και στην καταβολή του μερίσματος προς τους μετόχους της εταιρείας, σημειώνοντας ότι είχε δεσμευθεί στη γενική συνέλευση της 4ης Ιουνίου πως θα καταβληθεί πριν από τη δημόσια εγγραφή της Attica. Όπως είπε, η δέσμευση αυτή υλοποιήθηκε, με την πληρωμή του μερίσματος να πραγματοποιείται την Τετάρτη, πριν από την έναρξη της διαδικασίας διάθεσης των μετοχών.

Σε ό,τι αφορά τη διάθεση των μετοχών  περίπου 2,5 εκατ. μετοχές έχουν δεσμευθεί για τους υφιστάμενους μετόχους της Ideal Holdings, ενώ αντίστοιχος αριθμός προορίζεται για νέους επενδυτές μέσω της δημόσιας εγγραφής. Οι υπόλοιπες μετοχές θα διατεθούν στην κατηγορία των ειδικών επενδυτών, με την τελική κατανομή να διαμορφώνεται ανάλογα με τη ζήτηση που θα καταγραφεί σε κάθε κατηγορία.

Στα 50,7 εκατ. ευρώ τα έσοδα της Ideal

Η δημόσια προσφορά θα γίνει από τις 24 έως τις 26 Ιουνίου, ενώ μετά την ολοκλήρωση της διαδικασίας και των κατανομών ο στόχος είναι η έναρξη διαπραγμάτευσης της μετοχής στο Χρηματιστήριο Αθηνών στις 2 Ιουλίου.

Τα έσοδα εκτιμώνται έως 50,7 εκατ. ευρώ μετά την αφαίρεση των δαπανών της δημόσιας προσφοράς. Είναι γνωστό ότι τα κεφάλαια δεν θα κατευθυνθούν στην εταιρεία, καθώς η συναλλαγή αποτελεί ουσιαστικά ένα μερικό cash-out για την Ideal Holdings, με τον Λάμπρο Παπακωνσταντίνου να έχει δηλώσει πρόσφατα ότι, με την εισαγωγή των Attica Stores στο Χρηματιστήριο, ο όμιλος θα έχει ανακτήσει περίπου δύο φορές το κεφάλαιο που επένδυσε για την εξαγορά των πολυκαταστημάτων.

Το σχέδιο ανάπτυξης 2026-2030

Σε ό,τι αφορά το αναπτυξιακό σχέδιο των Attica που παρουσίασαν ο CEO Δημοσθένης Μπούμης και αναπληρωτής CEO, Διονύσης Δουλαβέρης, από το 2021, η Αττικά Πολυκαταστήματα υλοποιεί το πρωτοπόρο επενδυτικό πλάνο «Elevation Project» για το οποίο, μόνο την τελευταία τριετία, έχει επενδύσει 21 εκατ. ευρώ αναβαθμίζοντας ουσιαστικά τις υποδομές, την εμπορική πρόταση και την εμπειρία πελάτη. Το Στρατηγικό Σχέδιο Ανάπτυξης 2026-2030 προβλέπει επενδύσεις 7 εκατ. ευρώ ετησίως με στόχο την περαιτέρω ενίσχυση της παρουσίας στην αγορά premium και luxury retail με οργανική ανάπτυξη, επέκταση παρουσίας και νέες επενδύσεις σε φυσικά και ψηφιακά σημεία.

Διαβάστε επίσης

Η ρουμανική περιπέτεια των Βακάκη, Φουρλή και Φέσσα

Πλαστικά Θράκης: Άλμα 65% στα EBITDA, ισχυρό quidance και ράλι στη μετοχή

Dedeman Ελλάς: «Φρέσκο χρήμα» από τους Ρουμάνους για τη νέα εποχή της Praktiker