Οι μετοχές υποχώρησαν την Παρασκευή αφού τα τελευταία στοιχεία για τον δείκτη τιμών παραγωγού (PPI) ήταν πολύ υψηλότερα από τις προσδοκίες, προσθέτοντας τον επίμονο πληθωρισμό στη λίστα των ανησυχιών που έχουν προκαλέσει αναταραχή στις αγορές αυτόν τον μήνα.

Ο Dow Jones Industrial Average υποχώρησε κατά 715 μονάδες ή 1,5%. Ο S&P 500 σημείωσε πτώση 1,1%, ενώ ο Nasdaq Composite έχασε 1,1%, στης 4:30 μ.μ ώρα Ελλάδας.

1

Ο δείκτης τιμών παραγωγού για τον Ιανουάριο, που μετρά τον πληθωρισμό σε επίπεδο χονδρικής, έδειξε αύξηση 0,5% σε μηνιαία βάση. Οι οικονομολόγοι που συμμετείχαν σε έρευνα του Dow Jones ανέμεναν άνοδο 0,3%. Ακόμη πιο ανησυχητικό είναι ότι ο δομικός PPI (εξαιρούνται τρόφιμα και ενέργεια) κατέγραψε άνοδο 0,8%, πολύ υψηλότερη από το 0,3% που ανέμεναν οι αναλυτές. Οι επενδυτές προετοιμάζονταν επίσης για ενδεχόμενη κλιμάκωση των εντάσεων ΗΠΑ–Ιράν ενόψει του Σαββατοκύριακου, καθώς βρίσκεται σε εξέλιξη μαζική ανάπτυξη αμερικανικών δυνάμεων στη Μέση Ανατολή.

Οι τεχνολογικές μετοχές δέχθηκαν εκ νέου πιέσεις, συνεχίζοντας τον αρνητικό μήνα τους, με τη Nvidia να επεκτείνει την πτώση μετά τα αποτελέσματα, καταγράφοντας απώλειες 2%. Την προηγούμενη συνεδρίαση η μετοχή είχε υποχωρήσει πάνω από 5%, εξέλιξη που εξέπληξε πολλούς επενδυτές, οι οποίοι παραμένουν αισιόδοξοι για την εταιρεία λόγω των ισχυρών αποτελεσμάτων δ’ τριμήνου και του νέου κύκλου προϊόντων. Οι αγορές απέδωσαν την πτώση σε αμφιβολίες γύρω από τη συμφωνία της Nvidia με την OpenAI, στο αρνητικό κλίμα για την τεχνητή νοημοσύνη και στις ανησυχίες για το κατά πόσο οι υψηλές επενδύσεις των hyperscalers στην ΑΙ είναι βιώσιμες.

Η εταιρεία, που αποτελεί «αγαπημένο» τίτλο στον χώρο των AI chips, επένδυσε 30 δισ. δολάρια στην OpenAI στον τελευταίο γύρο χρηματοδότησης, ο οποίος αποτίμησε την εταιρεία στα 110 δισ. δολάρια. Πτωτικά κινήθηκαν και οι μετοχές της Amazon — η οποία επένδυσε 50 δισ. δολάρια στον ίδιο γύρο — μαζί με τη Nvidia. Σε προηγούμενη φάση της ανοδικής αγοράς, τέτοιου είδους ανακοινώσεις συνήθως ενίσχυαν τις σχετικές μετοχές.

Σημαντικές εταιρείες λογισμικού κατέγραψαν επίσης απώλειες, ολοκληρώνοντας έναν ιδιαίτερα αρνητικό μήνα. Η Salesforce υποχώρησε πάνω από 4% και η Microsoft περίπου 2%, επηρεάζοντας τα συμβόλαια μελλοντικής εκπλήρωσης του Dow. Η εταιρεία κυβερνοασφάλειας Zscaler κατέρρευσε κατά 11% αφού τα αναβαλλόμενα έσοδα και οι χρεώσεις του β’ δημοσιονομικού τριμήνου υστέρησαν των εκτιμήσεων. Η CoreWeave έχασε 16% λόγω απογοητευτικών προβλέψεων.

Μετοχές του χρηματοοικονομικού κλάδου και άλλων τομέων υποχώρησαν επίσης, λόγω φόβων ότι η τεχνητή νοημοσύνη ενδέχεται να απειλήσει την αγορά εργασίας και την ευρύτερη αμερικανική οικονομία. Οι ανησυχίες εντάθηκαν αφού η Block ανακοίνωσε την Πέμπτη ότι απολύει περισσότερους από 4.000 εργαζομένους, σχεδόν το μισό προσωπικό της.

Η Παρασκευή είναι η τελευταία συνεδρίαση του Φεβρουαρίου, ενός ταραχώδους μήνα που είδε τις μετοχές λογισμικού να δέχονται ισχυρές πιέσεις λόγω φόβων για διαταραχή από την τεχνητή νοημοσύνη. Ο Nasdaq οδεύει προς πτώση άνω του 3% και τη χειρότερη μηνιαία επίδοση από τον περασμένο Μάρτιο. Το ETF iShares Expanded Tech-Software (IGV) υποχωρεί 10% τον μήνα, με απώλειες 23% από την αρχή του έτους.

Ο S&P 500 κατευθύνεται προς απώλειες άνω του 1% για τον Φεβρουάριο, ενώ ο Dow οδεύει προς οριακή άνοδο 0,2%.

Άνοδος για το πετρέλαιο

Ανοδική τάση σημείωσε το πετρέλαιο καθώς οι επενδυτές προετοιμάζονταν για ενδεχόμενη κλιμάκωση των εντάσεων ΗΠΑ–Ιράν ενόψει του Σαββατοκύριακου, με τη μαζική ανάπτυξη αμερικανικών δυνάμεων στη Μέση Ανατολή να διατηρεί την αγορά σε κατάσταση νευρικότητας.

Το Brent διαπραγματεύεται στα 72 δολάρια το βαρέλι με άνοδο 2,76, ενώ το WTI διαπραγματεύεται στα 67 δολάρια το βαρέλι με άνοδο 2,93%, στις 4:40 μ.μ ώρα Ελλάδος. Φτάνοντας στο υψηλότερο επίπεδο από τον Ιούλιο.

Πηγή με γνώση της θέσης της Ουάσινγκτον ανέφερε ότι η αμερικανική αντιπροσωπεία έφυγε από τη Γενεύη απογοητευμένη από την πρόοδο των συνομιλιών για το πυρηνικό πρόγραμμα του Ιράν, ενώ οι ΗΠΑ, η Κίνα και αρκετές ακόμη χώρες συνέστησαν στους πολίτες τους να εγκαταλείψουν ορισμένες περιοχές της Μέσης Ανατολής.

Οι ανησυχίες για ενδεχόμενο αμερικανικό πλήγμα κατά του Ιράν έχουν συμβάλει στην άνοδο των τιμών του πετρελαίου σχεδόν κατά 20% από τις αρχές του έτους, αντισταθμίζοντας τις γενικευμένες προσδοκίες για υπερπροσφορά. Η στρατιωτική ενίσχυση των ΗΠΑ είναι η μεγαλύτερη στην περιοχή από την εισβολή στο Ιράκ το 2003 και διατάχθηκε από τον πρόεδρο των ΗΠΑ Ντόναλντ Τραμπ, ο οποίος έδωσε στο ιρανικό καθεστώς περιορισμένο χρόνο για την επίτευξη συμφωνίας.

Οι πιθανότητες για αμερικανικό πλήγμα κατά του Ιράν έως την 1η Μαρτίου αυξήθηκαν το πρωί της Παρασκευής, σύμφωνα με την πλατφόρμα προβλέψεων Polymarket. Βρίσκονταν στο 29% νωρίς το απόγευμα στο Λονδίνο, έναντι 9% στις 9 το πρωί.

Οι επενδυτές θα παρακολουθήσουν επίσης στενά τη συνεδρίαση του OPEC+ για την παραγωγή, που έχει προγραμματιστεί για την Κυριακή, καθώς οι κίνδυνοι σύγκρουσης θολώνουν τις προοπτικές της αγοράς.

«Ο OPEC+ είναι πιθανό να αυξήσει την παραγωγή πετρελαίου μόνο ελαφρώς από τον Απρίλιο και μετά, όμως οι γεωπολιτικοί κίνδυνοι σημαίνουν ότι δεν αναμένεται να υπάρξει πίεση στις τιμές — τουλάχιστον προς το παρόν», αναφέρεται σε έκθεση της Commerzbank.